Valor en riesgo o value at risk -VaR- (cont.)
Una vez definido el VaR y sus principales parámetros en una entrada anterior, el objetivo de esta nueva entrada es llevar a cabo un análisis sobre los principales modelos existentes…
Publicaciones por etiqueta
VaR
4 Publicaciones
Valor en riesgo o value at risk -VaR-
Las entidades financieras cuentan con multitud de herramientas a la hora de medir y gestionar su riesgo. Una de las medidas más utilizadas es el Valor en Riesgo o Value at Risk – en adelante VaR-, que se define como la máxima pérdida esperada que puede tener la posición de una cartera en condiciones normales de mercado, bajo un nivel de confianza y horizonte temporal determinados.
Modelos estocásticos en la gestión de riesgos estructurales
Durante la última década y media y auspiciado por la evolución tecnológica, los modelos de valoración que pretenden replicar el comportamiento de la estructura de tipos de interés y el impacto de éste en las diversas posiciones subyacentes han experimentado un tremendo auge desde el mundo académico.
La gestión de los riesgos ¿es un análisis cuantitativo o fundamental?
La pregunta no tiene truco, pero la respuesta indudablemente sí. La interpretación del riesgo a un nivel cuantitativo o cualitativo, puede generar conflicto cuando ambos proporcionan respuestas diferentes o incluso contrarias.